Hipoteca variable: cómo funciona y cuándo conviene
La hipoteca variable tiene un tipo de interés que cambia periódicamente (cada 6 o 12 meses) en función del Euríbor. Tu cuota sube o baja según evolucione este índice.
Fórmula del tipo de interés
Tipo aplicado = Euríbor (12 meses) + Diferencial pactado
El diferencial es fijo durante toda la vida del préstamo (típicamente entre 0,80% y 1,20% en 2026).
Ventajas e inconvenientes
| Ventajas | Inconvenientes |
|---|---|
| Diferencial más bajo que una hipoteca fija | Incertidumbre: la cuota puede subir mucho |
| Beneficio inmediato si el Euríbor baja | Dificultad para planificar gastos a largo plazo |
| Menor coste total si los tipos se mantienen bajos | Riesgo de impago si suben los tipos drásticamente |
Ejemplo de revisión de cuota
Hipoteca de 180.000 € a 30 años, diferencial 1%:
| Periodo | Euríbor | Tipo total | Cuota mensual |
|---|---|---|---|
| Año 1 | 2,50% | 3,50% | 808 € |
| Revisión año 2 | 3,50% | 4,50% | 912 € (+104 €) |
| Revisión año 3 | 2,00% | 3,00% | 759 € (−49 €) |
¿Cuándo conviene una variable?
Cuando los tipos de interés están altos y se espera una bajada (como ocurrió tras las subidas del BCE de 2022-2023). Si los tipos están en mínimos históricos, una fija protege mejor.